據(jù)招股書披露，恒爍股份是一家主營業(yè)務(wù)為存儲芯片和MCU芯片研發(fā)、設(shè)計及銷售的集成電路設(shè)計企業(yè)。公司現(xiàn)有主營產(chǎn)品包括NOR Flash存儲芯片和基于Arm?Cortex?-M0+內(nèi)核架構(gòu)的通用32位MCU芯片。同時，公司還在致力于開發(fā)基于NOR閃存技術(shù)的存算一體終端推理AI芯片。營收大幅增長，凈利潤順利扭虧2018年至2021上半年，恒爍股份營業(yè)收入分別為10,098.11萬元、13,363.81萬元、25,173.15萬元和27,094.67萬元；同期凈利潤分別為-2,788.36萬元、-741.61萬元、2,521.39萬元和5,966.81萬元。
報告期內(nèi)，恒爍股份主營業(yè)務(wù)收入構(gòu)成情況如下：
報告期內(nèi)，恒爍股份NOR Flash芯片銷售收入、出貨量以及市場份額均保持持續(xù)較快增長。2018年、2019年和2020年，公司NOR Flash收入分別為0.99億元、1.28億元及2.43億元，近三年復(fù)合增長率為56.90%；2021年1-6月NOR Flash銷售收入（2.44億元）已超過2020年全年，預(yù)計2021年全年收入將持續(xù)快速提升。恒爍股份憑借產(chǎn)品高可靠性、低功耗、兼容性好和低成本等特點，市場地位和品牌影響力不斷加強，逐步成長為國內(nèi)主要的NOR Flash供應(yīng)商之一。
根據(jù)CINNOResearch的研究報告統(tǒng)計的NOR Flash2020年全球市場規(guī)模測算，發(fā)行人銷售規(guī)模占比為1.50%。MCU芯片方面，恒爍股份于2020年開始實現(xiàn)銷售，處于業(yè)務(wù)拓展初期。2020年及2021年1-6月，公司MCU實現(xiàn)銷售收入分別為717.73萬元和2,521.62萬元，出貨量分別為1,272.95萬顆和3,546.75萬顆，銷售增速較快。公司憑借MCU產(chǎn)品兼容性好、性價比高（與同類競品價格相近，而內(nèi)置存儲容量更大）及功耗低等優(yōu)勢，MCU業(yè)務(wù)規(guī)模正處于快速發(fā)展階段。募資7.54億元，持續(xù)加碼NOR閃存芯片業(yè)務(wù)經(jīng)2021年9月13日召開的2021年第三次臨時股東大會審議通過，恒爍股份擬向社會公開發(fā)行不超過2,066萬股，本次首次公開發(fā)行股票所募集的資金扣除發(fā)行費用后將投資于以下項目：
恒爍股份表示，本次募集資金投資項目均圍繞主業(yè)開展，其中，NOR閃存芯片升級研發(fā)及產(chǎn)業(yè)化項目是在公司現(xiàn)有65nm工藝制程基礎(chǔ)上，進一步開發(fā)下一代50nm和40nm工藝制程的更低功耗及更高容量的NOR閃存芯片。通用MCU芯片升級研發(fā)及產(chǎn)業(yè)化項目是在公司現(xiàn)有M0+的MCU產(chǎn)品基礎(chǔ)上，進一步研發(fā)高端通用ARMM3和M4系列MCU產(chǎn)品。CiNOR存算一體AI推理芯片研發(fā)項目致力于研發(fā)基于“存算一體技術(shù)”的AI推理芯片產(chǎn)品，利用NOR Flash的模擬特性直接在NOR Flash存儲單元內(nèi)進行矩陣卷積運算（乘加運算）。
發(fā)展與科技儲備項目全部用于主業(yè)發(fā)展，將進一步增強公司資本實力，提升經(jīng)營抗風(fēng)險能力。關(guān)于未來的發(fā)展戰(zhàn)略，恒爍股份表示，公司自成立以來始終專注于NOR Flash存儲芯片領(lǐng)域，并積極研發(fā)與NOR Flash協(xié)同工作的MCU芯片和基于NOR Flash模擬特性的存算一體AI芯片，為客戶提供高速、低功耗、高性價比及高可靠性的芯片產(chǎn)品和“存儲+控制”的完整解決方案及服務(wù)。
未來，公司將通過對現(xiàn)有產(chǎn)品工藝進行持續(xù)升級和新產(chǎn)品研發(fā)，持續(xù)保持產(chǎn)品性能優(yōu)勢，不斷完善產(chǎn)品結(jié)構(gòu)，強化公司競爭優(yōu)勢，提升市場份額、品牌形象和影響力，成為一家國內(nèi)國際一流的集成電路設(shè)計企業(yè)，為終端客戶創(chuàng)造價值。
